又一家光模塊企業(yè)預(yù)增。

1月22日晚間，劍橋科技(603083)發(fā)布業(yè)績(jī)預(yù)增公告，公司預(yù)計(jì)2024年年度實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為1.52億元至1.70億元，同比增加59.97%至78.91%。

同時(shí)預(yù)計(jì)2024年年度實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的扣非凈利潤(rùn)為1.25億元至1.44億元，同比增加44.50%至66.46%。

劍橋科技闡述，業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)主要得益于寬帶接入、無(wú)線接入和高速光模塊三大核心業(yè)務(wù)。與上年同期相比，這些業(yè)務(wù)的產(chǎn)品發(fā)貨量和發(fā)貨金額均實(shí)現(xiàn)了一定程度的增長(zhǎng)。在匯率方面，由于本期日元匯率下跌，且美元升值幅度低于上年同期水平，公司的匯兌收益較上年同期有所減少。預(yù)計(jì)2024年度匯兌收益約為1450萬(wàn)元，相較于2023年度的匯兌收益3179萬(wàn)元，減少了約1729萬(wàn)元。

在上述業(yè)務(wù)中，劍橋科技的高速光模塊頗受關(guān)注。據(jù)此前披露，公司在上海生產(chǎn)基地生產(chǎn)高速光組件和100G/200G/400G/800G及5G移動(dòng)通信網(wǎng)絡(luò)前傳、中回傳光模塊產(chǎn)品并計(jì)劃在2024年增加1.6T光模塊。公司在馬來(lái)西亞生產(chǎn)高速光模塊產(chǎn)品和部分組件。

從行業(yè)情況來(lái)看，據(jù)市場(chǎng)咨詢公司C&C發(fā)布的報(bào)告，盡管2023年全球光芯片市場(chǎng)遭遇短期下滑，但預(yù)計(jì)2024年迎來(lái)強(qiáng)勁復(fù)蘇，市場(chǎng)規(guī)模有望增長(zhǎng)超過(guò)50%，這主要得益于AI應(yīng)用對(duì)高速光通信解決方案的持續(xù)需求。AI技術(shù)的快速發(fā)展推動(dòng)了數(shù)據(jù)中心結(jié)構(gòu)的升級(jí)，數(shù)據(jù)存儲(chǔ)和傳輸?shù)男枨蠹ぴ?，?duì)高速光模塊，特別是800G和1.6T等高速率產(chǎn)品產(chǎn)生了巨大的市場(chǎng)需求。

在此背景下，不止是劍橋科技，截至目前，A股其他光模塊公司亦給出了不俗的業(yè)績(jī)指引。例如，1月17日晚間，天孚通信預(yù)計(jì)2024年歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為12.55億元-14.01億元，比上年同期增長(zhǎng)72%-92%。公司表示，業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)主要得益于全球數(shù)據(jù)中心建設(shè)帶動(dòng)高速光器件產(chǎn)品需求持續(xù)增長(zhǎng)，以及利息收入、匯兌收益影響導(dǎo)致財(cái)務(wù)費(fèi)用同比下降。預(yù)計(jì)非經(jīng)常性損益對(duì)凈利潤(rùn)的影響約為3000萬(wàn)元-4000萬(wàn)元。

再如，1月20日晚間，太辰光發(fā)布2024年度業(yè)績(jī)預(yù)告，預(yù)計(jì)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為2.3億元-2.75億元，比上年同期增長(zhǎng)48.30%-77.32%。談及業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)原因，公司闡述，報(bào)告期內(nèi)，受益于AI技術(shù)進(jìn)步和算力需求攀升，全球數(shù)據(jù)中心建設(shè)加快，公司光器件產(chǎn)品需求持續(xù)增長(zhǎng)，實(shí)現(xiàn)營(yíng)收顯著增長(zhǎng)。同時(shí)，公司在密集連接產(chǎn)品領(lǐng)域的制造工藝、交付與品質(zhì)保障能力等方面的優(yōu)勢(shì)，也推動(dòng)了經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)提升。此外，公司預(yù)計(jì)2024年度非經(jīng)常性損益對(duì)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)的影響金額約為1500萬(wàn)元。

展望行業(yè)趨勢(shì)，銀河證券在1月21日發(fā)布的研報(bào)中認(rèn)為，人工智能部署推動(dòng)數(shù)通光模塊市場(chǎng)增長(zhǎng)，CignalAI預(yù)計(jì)2024年高速數(shù)通光模塊市場(chǎng)規(guī)模超過(guò)90億美元，400G和800G光模塊出貨量在全年實(shí)現(xiàn)近四倍的增長(zhǎng)。投資建議方面，該機(jī)構(gòu)指出，數(shù)字中國(guó)等政策不斷加碼、AI新應(yīng)用持續(xù)推新的背景下，數(shù)字經(jīng)濟(jì)新基建有望夯實(shí)助力算力網(wǎng)絡(luò)升級(jí)，通信新基建板塊有望預(yù)期上修。