A股午后強(qiáng)勢(shì)上揚(yáng)，北證50指數(shù)大漲3%；港股寬幅震蕩，盤(pán)中一度沖高，但尾盤(pán)漲幅再度收窄。

具體來(lái)看，兩市股指盤(pán)中窄幅震蕩，午后強(qiáng)勢(shì)拉升，北證50指數(shù)表現(xiàn)尤為強(qiáng)勢(shì)。截至收盤(pán)，滬指漲0.66%報(bào)3367.99點(diǎn)，深證成指漲0.78%報(bào)10827.19點(diǎn)，創(chuàng)業(yè)板指漲0.5%報(bào)2267.85點(diǎn)，北證50指數(shù)漲3.07%；滬深北三市合計(jì)成交16519億元，較昨日增加550億元。

場(chǎng)內(nèi)超4500股飄紅，AI應(yīng)用概念再度走強(qiáng)，三友科技、恒信東方、宜通世紀(jì)等漲停；化工類(lèi)股爆發(fā)，清水源、川金諾、六國(guó)化工、川發(fā)龍蟒等漲停；創(chuàng)新藥概念活躍，益方生物、貝達(dá)藥業(yè)、艾力斯等漲超10%；人形機(jī)器人概念再度活躍，三豐智能漲超10%，愛(ài)仕達(dá)、柯力傳感斬獲兩連板；此外，今日登陸科創(chuàng)板的金天鈦業(yè)收盤(pán)上漲320.4%，盤(pán)中一度漲超400%。

化工股爆發(fā)

以磷化工為首的化工股盤(pán)中強(qiáng)勢(shì)拉升，截至收盤(pán)，清水源、川金諾、六國(guó)化工、司爾特、中欣氟材、川發(fā)龍蟒等漲停。

行業(yè)方面，進(jìn)入四季度，磷礦石價(jià)格保持高景氣運(yùn)行，據(jù)百川盈孚數(shù)據(jù)，截至10月15日，25%磷礦石市場(chǎng)均價(jià)為785元/噸，較年初上漲2.6%，較6月初的價(jià)格低位上漲了9%；28%磷礦石市場(chǎng)均價(jià)為949元/噸，較年初上漲1.3%，較6月初的價(jià)格低位上漲了1%。

民生證券指出，2024年以來(lái)磷肥需求保持穩(wěn)定增長(zhǎng)，整體價(jià)格保持高位運(yùn)行?？紤]磷礦行業(yè)準(zhǔn)入壁壘提升疊加新磷礦投產(chǎn)后爬產(chǎn)周期大概1—2年，磷礦供給大量釋放的時(shí)間點(diǎn)或?qū)⑼碛?026年，目前磷礦供需緊平衡的格局或?qū)⒀永m(xù)，磷礦石價(jià)格有望維持高景氣。

值得注意的是，近期正丙醇、葉酸、維生素、制冷劑、三氯蔗糖等化工品持續(xù)漲價(jià)。如葉酸價(jià)格大幅上漲，11月15日，葉酸主流接單價(jià)上漲5—15元/公斤至205—215元/公斤，部分高位報(bào)價(jià)上調(diào)至220—230元/公斤。11月18日正丙醇市場(chǎng)均價(jià)為10900元/噸，單日上漲0.93%，周均價(jià)環(huán)比上漲10.66%，較9月均價(jià)8700元/噸上漲約25%，較年初均價(jià)7400元/噸上漲約46%。

國(guó)海證券表示，當(dāng)前全球化工行業(yè)景氣度底部震蕩，歐洲化工裝置全球成本最高，由于成本費(fèi)用繼續(xù)上升以及設(shè)備壽命到期，歐洲化工產(chǎn)能有加速退出的跡象；而國(guó)內(nèi)新增產(chǎn)能增量逐漸達(dá)峰，未來(lái)資本支出有望下行；需求端，預(yù)計(jì)國(guó)內(nèi)需求有望持續(xù)回升。中國(guó)優(yōu)勢(shì)企業(yè)的成本和效率優(yōu)勢(shì)已經(jīng)非常穩(wěn)固，且仍在持續(xù)擴(kuò)張產(chǎn)能，中國(guó)優(yōu)勢(shì)企業(yè)已經(jīng)進(jìn)入了市占率提升階段，產(chǎn)能的擴(kuò)張對(duì)業(yè)績(jī)的拉動(dòng)確定性相對(duì)較強(qiáng)，龍頭企業(yè)已經(jīng)進(jìn)入了業(yè)績(jī)長(zhǎng)周期向上的階段。同時(shí)，對(duì)于部分供給端受限的行業(yè)，隨著需求的回升，這部分行業(yè)的景氣度有望持續(xù)提升。

AI應(yīng)用概念活躍

AIGC概念盤(pán)中再度走強(qiáng)，截至收盤(pán)，三友科技30%漲停，恒信東方、宜通世紀(jì)20%漲停，藍(lán)色光標(biāo)、湯姆貓漲超15%，海天瑞聲、東方國(guó)信等漲超10%。

值得注意的是，近期美股市場(chǎng)中部分財(cái)報(bào)超預(yù)期的AI應(yīng)用公司股價(jià)漲幅較大。其中，AppLovin本月漲幅已達(dá)71.85%，主要得益于AI賦能下的廣告營(yíng)銷(xiāo)平臺(tái)AppDiscovery安裝量增長(zhǎng)，AppLovin前三季度軟件平臺(tái)收入同比增長(zhǎng)76%。數(shù)據(jù)顯示，2024年10月，微軟的AI產(chǎn)品copilot網(wǎng)頁(yè)訪(fǎng)問(wèn)量增長(zhǎng)87.57%，熱門(mén)AI產(chǎn)品ChatGPT網(wǎng)頁(yè)訪(fǎng)問(wèn)量為37.8億，增幅為17.16%。

華龍證券認(rèn)為，近期海外AI應(yīng)用廠商及AI應(yīng)用訪(fǎng)問(wèn)量數(shù)據(jù)顯示，部分AI應(yīng)用商業(yè)模式逐步清晰，用戶(hù)付費(fèi)意愿逐步提升，盈利增長(zhǎng)拐點(diǎn)漸顯，有望對(duì)國(guó)內(nèi)AI應(yīng)用產(chǎn)業(yè)起到積極映射作用。當(dāng)前海外映射下，AI產(chǎn)業(yè)高景氣度有望維持，國(guó)內(nèi)AI應(yīng)用訪(fǎng)問(wèn)量增速和用戶(hù)付費(fèi)意愿穩(wěn)中向好，用戶(hù)基數(shù)龐大，看好國(guó)內(nèi)AI應(yīng)用產(chǎn)業(yè)爆發(fā)潛力。同時(shí)，在當(dāng)前國(guó)際形勢(shì)下，科技內(nèi)需有望持續(xù)擴(kuò)大，國(guó)產(chǎn)軟硬件自主可控邏輯進(jìn)一步加強(qiáng)，看好AI推動(dòng)下，國(guó)內(nèi)大模型、計(jì)算生態(tài)各環(huán)節(jié)突破。

智能醫(yī)療概念崛起

智能醫(yī)療概念盤(pán)中大幅走高，截至收盤(pán)，萬(wàn)達(dá)信息、宏景科技、宜通世紀(jì)20%漲停，天億馬、嘉和美康漲約14%，久遠(yuǎn)銀海、國(guó)新健康等亦漲停。

行業(yè)方面，進(jìn)入四季度，全國(guó)設(shè)備更新招標(biāo)顯著加速，各類(lèi)醫(yī)療設(shè)備的招標(biāo)金額快速上升，11月份首周已上漲至6.56億元。醫(yī)學(xué)影像設(shè)備是主要招標(biāo)品類(lèi)，尤其是對(duì)128排及以上CT、3T磁共振等中高端設(shè)備需求增長(zhǎng)，國(guó)產(chǎn)影像龍頭企業(yè)有望憑借豐富且高端化的產(chǎn)品矩陣在四季度受益于采購(gòu)需求釋放實(shí)現(xiàn)業(yè)績(jī)大幅回升。

方正證券指出，短期來(lái)看，隨著各地設(shè)備更新政策的加速落地，院內(nèi)招標(biāo)采購(gòu)需求有望進(jìn)入加速釋放階段，國(guó)產(chǎn)影像設(shè)備企業(yè)有望顯著受益，業(yè)績(jī)端實(shí)現(xiàn)觸底回升；長(zhǎng)期來(lái)看，高端化、智能化需求快速增長(zhǎng)，AI賦能醫(yī)療影像市場(chǎng)潛力巨大，國(guó)產(chǎn)龍頭加速布局，儲(chǔ)備長(zhǎng)期增長(zhǎng)驅(qū)動(dòng)。

校對(duì)：姚遠(yuǎn)